П1 - наиболее срочные обязательства. К ним относятся кредиторская  задолженность и прочие краткосрочные обязательства (стр.620+стр.660).  П1 =

386
П2 - краткосрочные обязательства включают краткосрочные займы и 
кредиты (стр.610). 
П2 = 
t
К
. руб. .
(8.63) 
На начало периода: П2
Н
= 28919 тыс. руб. 
На конец периода: П2
К
= 46500 тыс. руб. 
П3- долгосрочные обязательства, это долгосрочные заемные средства и 
прочие долгосрочные обязательства (стр.590). 
П3 =
Т
К
.  (8.64) 
На начало периода: П3
Н
= 0. 
На конец периода: П3
К
= 1416 тыс. руб. 
П4 - постоянные пассивы включают собственный капитал 
(стр.490+стр.630+стр.640+стр650). 
На начало периода: П4
Н
= 178691+0+26+0=178717 тыс. руб. 
На конец периода: П4
К
= 195703+0+0+0=195703 тыс. руб. 
Баланс считается абсолютно ликвидным, если имеют место следующие 
соотношения: 
А1 > П1 
А2 > П2 (8.65) 
А3 > П3 
А4 < П4.
Рассмотрим данные соотношения на примере исследуемой организа-
ции. 
На начало периода: 1318 < 42117 - не соответствует; 
35587 > 28919 - соответствует; 
73891 > 0 - соответствует; 
138957 < 178717 - соответствует. 
На конец периода: 3684 < 42632- не соответствует; 
43138 < 46500 - не соответствует; 
85614 > 1416 - соответствует; 
153815 < 195703- соответствует. 
Как на начало, так и на конец периода баланс не является ликвидным, 
не выполняется первое условие, однако недостаток средств компенсируется 
их наличием во второй и третьей группах, но компенсация при этом имеет 
место лишь по стоимостной величине, поскольку в реальной платежной си-
туации менее ликвидные активы не могут заменить более ликвидные. 
Выполнение первых трех неравенств в системе влечет выполнение и 
четвертого неравенства, поэтому существенным является сопоставление пер-
вых трех групп по активу и пассиву. Четвертое неравенство носит баланси-
рующий характер и в то же время имеет глубокий экономический смысл: его 
выполнение свидетельствует о соблюдении минимального условия финансо-
вой устойчивости – наличие у предприятия собственных оборотных средств. 
При дальнейшем анализе определяется абсолютная величина платеж-
ных излишков или недостатков по группам средств (Таблица 8.28). 

387
Выполненный расчет абсолютных величин по платежному излишку 
или недостатку показывает, что на начало периода наиболее ликвидные ак-
тивы покрывали лишь 3,1% обязательств (1318 / 42117 * 100), на конец пе-
риода – 8,6% обязательств (3684 / 42632 * 100), т.е. ситуация стала меняться в 
положительную сторону. 
Таблица 8.28 
Расчет платежного излишка или недостатка по результатам оценки 
ликвидности баланса 
Актив
На
начало
пери- 
ода, 
тыс.руб. 
На
конец
периода, 
тыс.руб. 
Пассив 
На
начало 
пери- 
ода, 
тыс.руб. 
На
конец 
периода, 
тыс.руб. 
Платежный изли-
шек (+) или недос-
таток, (-) тыс. руб. 
На нача-
ло пе-
риода 
На конец 
периода 
1.Наиболее 
ликвидные 
активы 
1318 
3684 
1.Наиболее сроч-
ные
обязательства 
42117 
42632 
-40799 
-38948 
2.Быстро реа-
лизуемые ак-
тивы 
35587 
43138 
2.Краткосрочные 
обязательства 
28919 
46500 
6668 
-3362 
3.Медленно 
реализуемые 
активы 
73891 
85614 
3.Долгосрочные 
обязательства 
0 
1416 
73891 
84198 
4.Трудно реа-
лизуемые ак-
тивы 
138957 153815 
4.Постоянные 
пассивы 
178717 195703 
-39760 
-41888 
БАЛАНС 
249753 286251 БАЛАНС 
249753 286251 
0 
0 
Одним из важнейших критериев, непосредственно связанных с лик-
видностью в оценке финансового положения, является платежеспособность 
организации. 

жүктеу/скачать 4.89 Mb.

Достарыңызбен бөлісу: