Contango – контанго. Состояние фьючерсного рынка, при котором более отдаленные
месяцы поставки торгуются выше менее отдаленных.
Contingency order – обусловленный приказ. Приказ, подлежащий выполнению только
в случае выполнения на рынке заранее определенных условий.
Coversion – конверсия. Длинная базовая позиция в сочетании с коротким коллом и
длинным путом, при этом у обоих опционов должны быть одна и та же цена исполнения и дата
экспирации.
Covered write – покрытая продажа. Продажа опциона колл (пут) при наличии длин-
ной (короткой) позиции в базовом контракте.
Cylinder – цилиндр. Ограда или коллар.
D
Deferred start option – опцион с отложенным стартом. Форвардный стартовый
опцион.
Delta – дельта. Показатель чувствительности теоретической стоимости опциона к изме-
нению цены базового контракта.
Delta neutral position – дельта-нейтральная позиция. Позиция, у которой сумма всех
положительных и отрицательных дельт примерно равна нулю.
Diagonal spread – диагональный спред. Длинный колл (пут) с одной ценой исполнения
и датой экспирации в сочетании с коротким коллом (путом) с другой ценой исполнения и датой
экспирации. Все опционы должны быть на одни и те же акции или один и тот же товар. Это
просто временной спред с разными ценами исполнения.
E
Elasticity – эластичность. Процентное изменение стоимости опциона при изменении
стоимости базового контракта на один процент. Иногда называют левериджем.
Exchange option – обменный опцион. Опцион на обмен одного актива на другой.
Ex-dividend date – экс-дивидендная дата. День, начиная с которого приобретение
акций, по которым ожидается выплата дивидендов, не дает права на получение дивидендов.
Exercise – исполнение. Процедура уведомления продавца опциона держателем этого
опциона о намерении принять поставку базового контракта (в случае колла) или осуществить
поставку базового контракта (в случае пута) по определенной цене исполнения.
Достарыңызбен бөлісу: |
